溫州地方城投融資產品陷“違約”風波：承銷商違規超募 投資人憑“承諾函”追討

每經記者 沈溦    每經編輯 文多    

一個原本由地方政府城投平臺發行的融資產品項目，卻因承銷商的違規超募和私自挪用款項，造成投資人部分資金兌付逾期。對此，城投方面向公安機關報案，違規人員因涉嫌非法吸收公眾存款被采取刑事強制措施。

上述產品即溫州浙南科技城科泰建設投資有限公司（曾用名：溫州高新技術產業開發區建設投資有限公司，以下簡稱科泰建投）發行的“浙南科技城收益權產品”。

科泰建投所在的溫州浙南科技城管理委員會（以下簡稱浙南科技城）方面回應的信息顯示，科泰建投一直足額如期償還本息。至于為何出現逾期，是承銷商部分人員的違規募資和挪用導致。隨后，科泰建投方面向溫州市公安局龍灣分局報案。

然而，購買本次產品的一些投資人也提到，項目由地方城投平臺出具承諾回購函，卻沒有履行應盡的監管責任，最終因承銷商違規造成的潛在損失不應由投資人承擔。

圖片來源：網頁截圖

融資到期發現“被超募”

記者獲得的一份浙南科技城產品介紹顯示，本次出現逾期的融資項目名為浙南科技城收益權產品二期，融資主體為溫州高新技術產業開發區建設投資有限公司（即科泰建投），回購保證人為科泰建投的母公司溫州浙南科技城建設投資集團有限公司（以下簡稱浙南建投）。

該產品起購金額為10萬元，分為10萬~99萬元，100萬~299萬元，300萬元以上三檔，年化率7.4%~8%。介紹規定，募集資金用于浙南科技城建設；并納入財政預算；應收賬款質押，并在中國人民銀行征信中心登記質押。

記者獲得的浙南科技城產品介紹。圖片來源：文件截圖

資料顯示，浙南建投是溫州市人民政府授權溫州浙南科技城管理委員會履行出資人職責的國有獨資有限責任公司，注冊資本30億元。主要承擔溫州浙南科技城基礎性建設、保障性住房建設開發及其他建設任務等。截至2018年7月末，公司資產總額為14.30億元。

本次融資產品的承銷商，由科泰建投整體打包給了杭州初融金融服務有限公司（以下簡稱杭州初融）。

2018年12月，科泰建投以《應收賬款收益權轉讓及回購協議》進行融資，受讓方為杭州初融，交易平臺及備案方為鎮江金融資產交易中心有限公司（以下簡稱鎮金中心）。

自2019年起，杭州初融方面的銷售團隊在溫州以及其他地區以浙南科技城融資的名義銷售相關收益權產品，并向每位投資者出具由浙南建投蓋章的承諾回購函復印件。根據此前的宣傳信息顯示，本次科泰建投融資金額不超過5億元。

“實際城投平臺融資金額大概是3億元左右，并且大部分金額已經提前歸還，但城投方面確實沒想到，承銷商有人竟然會超募資金。”一名接近浙南科技城的人士對《每日經濟新聞》記者表示。

據悉，2020年11月30日，杭州初融一份《關于延期支付回購款的函》顯示，2020年12月2日以后，科泰建投應付給其的回購款延期至2021年12月31日支付。若需要早于2021年12月31日支付，以杭州初融和鎮金中心及科泰建投三方協商書面意見為準，延期支付回購款在延期支付期間不計息。函件還顯示，上述事項是杭州初融基于相關業務的真實意思表示，由此造成的履約責任由其負責，不追究科泰建投任何違約責任。

但2020年12月，科泰建投發聲明稱已及時、足額支付，不存在逾期履約或其他違約情況。

2020年12月，攝于杭州初融原設立于浙南云谷的銷售處，目前該地址已被收回開始重新裝修。

圖片來源：受訪對象提供

投資人：發行方監管缺位

2020年12月30日，平安龍灣公眾號發布的警方通告顯示，12月26日溫州市公安局龍灣區分局立案偵查一起非法吸收公眾存款案件，目前已對王某等犯罪嫌疑人采取刑事強制措施。

經初步查明，犯罪嫌疑人王某等人利用“初融公司”平臺，向社會不特定公眾進行非法融資，涉嫌非法吸收公眾存款罪。

上述接近浙南科技城人士表示，逾期風波后，浙南科技城方面立刻就向“初融公司”等各方面了解情況，“目前知道的是存在超募，另有部分科泰建投發放的回款也被挪作他用，浙南科技城因此報案止損”。

不過，對于科泰建投的上述做法，該產品的不少投資人并不認同。一份多名投資人簽名的請愿書稱，浙南科技城方面前期監管不力，后期不作為導致資金流失，不應用報案方式逃避無條件承諾回購的責任。

購買了該產品的李先生（化名）向記者展示了由浙南建投出具的承諾回購函。

回購函顯示，融資人溫州高新技術產業開發區建設投資有限公司計劃于2018年12月27日至2020年12月26日備案發行浙南科技城應收賬款收益權轉讓產品，并于到期日兌付，該系列產品承銷商為杭州初融金融服務有限公司。

回購函還提到，浙南建投將上述融資納入該公司債務管理，同時統籌協調相關資金，確保本應收賬款收益權轉讓系列產品能順利結清。若融資人未能按時還本付息，公司承諾在上述應收賬款收益權轉讓系列產品到期日前對全部本金及利息承諾遠期回購，確保能按時還本付息。未如期履行義務，浙南建投承擔相應賠償責任，包括但不限于本金、收益及違約金，損害賠償金，實現債權的費用等。

上述承諾函復印件中，蓋有寫有浙南建投公司名的章印，但并未標明發行產品的具體金額以及指定的監管賬戶等內容。

受訪者提供的“承諾回購函”。圖片來源：每經記者 沈溦 攝

李先生表示，早在2017年，他就購買過浙南科技城收益權產品一期，該產品如期贖回本金利息。他稱，于是這次自己投入了數百萬元金額購買，目前第一筆款項已收回本息，另有一筆投資金額2021年中旬到期。

“從一開始的登報宣傳，到租用的場地，都是以浙南科技城開發建設項目融資的名義，但現在回頭看，第二期的產品從一開始的監管就存在多處缺失。”李先生告訴《每日經濟新聞》記者，第一期產品購買時，銷售方并不會第一時間開具回購承諾函復印件，而是統一將銷售金額和合同上交到發行方，再出具加蓋公章的正式承諾函，這樣一來入賬金額和簽署合同都有據可查。

但二期產品，根據產品介紹顯示，所規定的對公轉賬戶為鎮江金融資產交易中心有限公司，開戶行為浙商銀行杭州分行營業部，并指明了匯款成功后的轉賬憑證由投資人提供原件或拍照送至對應客戶經理，由客戶經理完成加款流程。

但實際操作過程中，多名投資人對記者表示，合同中并未指明款項是否需要進入指定監管賬戶，金額都是現場由pos機直接刷卡，開戶公司名包括了杭州初融和鎮金中心，開戶銀行包括海峽銀行以及溫州當地銀行等。

記者從投資人口中了解到，對于不少投資人要求兌付相關逾期款項的要求，浙南科技城方面之前并不表態，而是讓投資者前往公安機關登記信息。

“有一點逃避責任，科泰建投作為發行方對出現巨額超募的情況不知情，挪作何用也不了解，沒有任何監管措施，過后將所有過錯推給承銷商的人，但拒不承認城投平臺在監管上面的缺失。”另一名投資者王先生認為，一旦以受害者登記信息，本次事件的性質就由產品兌付逾期變成非法吸收公眾存款，由民事轉為刑事，這是許多投資人不愿看到的。

違規承銷商無蹤影

1月12日，記者來到溫州浙南科技城管委會所在地，由于疫情防控的要求，門外安保人員表示需先向工作人員預約才能進入。隨后記者撥打了管委會相關部門電話，經過多次轉接后，一名據稱是財政局負責上述事宜的工作人員表示，關于產品逾期的投訴問題需要找管委會的律師解答，或者找科泰建投了解，個人不發表觀點也不方便接待。

隨后，記者又致電科泰建投，工作人員表示：“目前我們已經報案，公安介入后，已經把所有資料拿過去，如果需要了解情況，可以咨詢公安部門，相關信息以公安調查為準。”而對于投資者所提及的監管等問題，該工作人員表示，各方有各方的說法，他們無法回應。拿到的款項已經歸還了。

此后，記者又致電龍灣公安方面，不過一直未能收到相關回應。

信息顯示，杭州初融成立于2016年，總部位于杭州，主營為個人和企業提供包括財富管理、股權投資、投融資咨詢、金融信息服務等綜合資產管理服務，公司法定代表人和實際控制人均為自然人陳靜。

2020年1月20日，記者來到杭州初融工商注冊地所在的杭州市江干區錢江國際時代廣場2幢4003室，但并未發現該公司經營駐點的痕跡。此外，記者還多次撥打鎮金中心公開電話，也始終未收到回應。

2020年12月，攝于杭州初融原設立于浙南云谷的銷售處。圖片來源：受訪對象提供

“確實是到期（管委會）才發現他們（杭州初融）有人這么大膽。”上述接近浙南科技城的人士對記者表示，事后看來，當初杭州初融或是有預謀地拿下項目來違規募資，也確實鉆了相關人員不熟悉監管流程的空子，“拿了錢去補其他漏洞”。

另一名金融行業人士則對記者指出，作為金融產品承銷商，不碰資金其實是基本原則。此外，類似金交所等地方融資平臺亂象一直存在，證監會也剛剛嚴令金交所不得向個人銷售產品、不得跨區域展業等要求。

一位不愿具名的金融行業律師指出：該產品承諾函中，產品發行方并未指明產品募資規模及其他監管信息，存在一定的漏洞。在民事訴訟方面，合同中是否有規定監管賬戶、款項進出是否按照規定執行、各方是否盡到應付的責任等都是最終能否追責的因素。“不過目前來看，刑事案件仍是優先處理，相應的程序過后才是民事訴訟的環節。”這位律師說道。