互聯(lián)網(wǎng)保險新規(guī)半月考 網(wǎng)售高收益萬能險難覓蹤跡

每經(jīng)編輯 黃俊玲    

◎每經(jīng)記者 黃俊玲 

《互聯(lián)網(wǎng)保險業(yè)務(wù)監(jiān)管暫行辦法》（以下簡稱《暫行辦法》）從10月1日起施行至今已經(jīng)有半個月了！

《每日經(jīng)濟新聞》記者注意到，隨著《暫行辦法》的實施，此前熱銷的高收益萬能險在淘寶平臺、京東金融以及部分保險公司官網(wǎng)如富德生命人壽、君康人壽（原正德人壽）、珠江人壽等已難覓蹤影。

對此，有業(yè)內(nèi)人士透露，主要是因為部分險企的整改還沒有完成，一旦整改完成，其銷售行為做到了依法合規(guī)，網(wǎng)售高收益萬能險產(chǎn)品仍然有望繼續(xù)銷售。

或源于“長險短賣”

今年7月，保監(jiān)會對外發(fā)布了《暫行辦法》，這是繼央行等十部委發(fā)布《關(guān)于促進互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展的指導(dǎo)意見》之后，保監(jiān)會發(fā)布的關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融方面的第一個正式監(jiān)管文件。資料顯示，《暫行辦法》從10月1日起開始施行，期限為3年。

如今，雖然該政策實施至今僅半個月，但此前市場上流行的所謂高收益萬能險產(chǎn)品已經(jīng)難覓蹤影。

10月19日，《每日經(jīng)濟新聞》記者登錄淘寶平臺發(fā)現(xiàn)，在售萬能險產(chǎn)品屈指可數(shù)，包括信泰人壽的懶人理財寶-理財保險-萬能型保險理財產(chǎn)品，預(yù)期年化收益率為5.3%；百年人壽的微理財保險萬能型，預(yù)期年化收益率為6%；昆侖健康保險的存樂理財保障計劃-萬能型保險理財產(chǎn)品，預(yù)期年化收益率為6%。同時，京東金融平臺上也沒有高收益萬能險產(chǎn)品。

此外，高收益萬能險產(chǎn)品在各保險公司官網(wǎng)也難覓蹤影。10月19日，記者登錄富德生命人壽官網(wǎng)發(fā)現(xiàn)，其富德生命E理財年金保障（萬能型）第二版，預(yù)期年化收益為7.68%；富德生命E理財A款年金保障（萬能型），預(yù)期年化收益6.44%。但這兩款產(chǎn)品均顯示“已售馨”。

君康人壽（原正德人壽）官網(wǎng)上，君康廣利1號兩全保險（萬能型）預(yù)期年化結(jié)算利率為5%，君康多利2號兩全保險（萬能型）預(yù)期年化結(jié)算利率為5.5%，君康多利3號兩全保險（萬能型）預(yù)期年化結(jié)算利為7.05%，三款產(chǎn)品均無法購買。

珠江人壽官網(wǎng)的珠江利贏一號終身壽險萬能型（歷史年化收益率為7.02%），珠江寶贏二號兩全保險萬能型（歷史年化收益率為7.2%）等五款萬能險產(chǎn)品均顯示“售罄”。

事實上，早在9月，市場上的高收益萬能險即出現(xiàn)“下架”及“缺貨”跡象。據(jù)記者了解，這是因為部分保險公司的萬能險產(chǎn)品存在“長險短賣”的行為而被保監(jiān)會責(zé)令整改。

某業(yè)內(nèi)人士向記者舉例稱，可能某險企在保監(jiān)會報備的萬能險產(chǎn)品是五年期的，但實際上在銷售過程中卻引導(dǎo)客戶在一年之后退保，特別是與銷售平臺合作，一年后自動退保，所以就被保監(jiān)會責(zé)令整改，故而保險公司的萬能險產(chǎn)品紛紛下架了。

未來有望繼續(xù)銷售

至于高收益萬能險暫時還沒有重新啟動網(wǎng)銷的原因，某險企一位不愿具名的人士坦言，一方面是因為保監(jiān)會的新規(guī)出臺后，一些細(xì)則還沒有出臺，各家公司還在按保監(jiān)會的規(guī)定進行一些溝通和修改；另一方面則是這種高收益萬能險產(chǎn)品獲取保費的成本確實也不低了，除了本身的收益之外，渠道成本（大約1%）和運營成本（大約1%）加起來已不容小覷，目前正是經(jīng)濟下行期，所以保險公司會變得謹(jǐn)慎一些。

值得注意的是，雖然一些收益超過6%的萬能險產(chǎn)品下架了，但是一些歷史年化收益超過6%的投連險產(chǎn)品開始被多家險企大力推廣。

比如，騰訊理財通在售的光大永明人壽的定活保產(chǎn)品。據(jù)記者了解，光大永明人壽的“定活保66”鎖定期為66天，預(yù)期年化收益為5.6%；光大永明“定活保168”鎖定期為168天，預(yù)期年化收益為6.1%，該產(chǎn)品實際上對接的是一款投連險產(chǎn)品。

與此同時，京東金融平臺上雖然已經(jīng)看不到高收益萬能險產(chǎn)品了，但其銷售的三款投連險產(chǎn)品收益搶眼，即弘康人壽的京弘年年盈，歷史年化結(jié)算利率6.8%；京弘季度盈，歷史年化結(jié)算利率6.3%；京泰半月盈，歷史年化結(jié)算利率6.5%。前兩款為弘康人壽產(chǎn)品，第三款為瑞泰人壽產(chǎn)品。

前述業(yè)內(nèi)人士在與《每日經(jīng)濟新聞》記者交流時指出，萬能險的下架主要還是因為“長險短賣”，是屬于銷售方式或者是銷售行為的問題，并不是因為這類產(chǎn)品不能滿期兌付。他坦言，現(xiàn)在這種高收益萬能險產(chǎn)品對保險公司而言屬于“剛性兌付”。現(xiàn)在保險公司的整改還沒有完成，一旦整改完成后，銷售行為做到依法合規(guī)后，網(wǎng)售高收益萬能險還是會繼續(xù)銷售的。