六大行資本充足率或提升40至50基點

中國證券報記者日前獲悉，在中國版巴塞爾三新資本協議實施后，六家銀行有望成為首批實施資本計量高級方法的銀行。銀監會日前已開始對工商銀行、農業銀行、中國銀行、建設銀行、交通銀行和招商銀行開展資本計量高級方法評估。業內人士測算，實施資本計量高級方法后，銀行將更加節約資本，資本充足率有望提升40-50個基點。

六銀行成為“優等生”

“目前，銀監會正在對工、農、中、建、交和招行開展資本計量高級方法評估。”有業內人透露，在監管機構陸續完成對銀行現場評估后，將撰寫相關報告，要求銀行對現場檢查中的問題進行整改。他透露，“工、農、中、建、交五大國有商業銀行由銀監會監管一部負責，招行由監管二部負責。”

上述人士稱，在中國版巴塞爾三新資本協議實施后，這六家銀行有望成為首批實施資本計量高級方法的銀行，成為資本管理“優等生”。

業內人士表示，實施高級方法對銀行具有重大意義。一方面，將有助于銀行更加節約資本，提升銀行資本充足率水平；另一方面，將強化銀行目前的風險管理水平。

我國銀行資本管理辦法于明年1月1日實施。在新規中，銀行將實施資本計量權重法，符合監管要求的銀行在此基礎上將同時率先實施高級方法。高級方法將分別對信用風險(內部評級法)、市場風險(內部模型法)和操作風險(高級計量法)進行計量。尤其是內評法將會對銀行資本水平的估算產生較大影響。較之權重法，高級方法將通過內部模型對風險狀況進行評估，極大促進銀行對風險的敏感性和風險認知評估能力。

業內人士表示，六家銀行實施內評法計量資本，將在資本計算上擁有較大靈活度和自主權。

海通證券研究報告顯示，內評法更重要的意義在于改變過去發展方向和盈利模式。如實施內評法，對公業務節省資本不十分顯著，但零售業務綜合風險權重將從目前60%降至20%-30%，零售業務占比高的銀行更受益于內評法實施。

內評法易低估風險

對六家銀行率先實施高級方法，有業內人士指出，由于高級方法會對資本形成節約，所以銀行實施高級法具有較強動力。這六家銀行雖得到監管機構認可，但是內評法確實容易低估目前風險水平。

業內人士介紹，目前，內評法主要考慮貸款期限、金額、違約概率和違約損失率綜合確定最后的風險資產權重。根據國內銀行目前實施的信用風險評估方法，監管機構對貸款期限和違約損失率進行規定，而違約概率將由銀行根據歷史數據估算。

分析人士認為，由于目前我國銀行業數據沒有經歷一個完整周期，主要是2000年或2003年后的數據，此時我國經濟保持較高增速，資產價格顯著增長，不良貸款率保持較低水平，所以，內評法按照近十年信用周期做出的參數進行資本計量確實存在低估信用風險可能性。

有監管人士表示，即使六家銀行率先實施內評法，在監管制度上將會相當于實施資本計量方法的“雙軌制”，即內評法和權重法同時進行。我國銀行資本管理辦法明確規定，在實施高級方法第一年，內評法和權重法計量結果差距不能超過5%，第二年不能超過10%。“這在一定程度上抑制銀行采用較為激進的模型參數提升資本充足率的可能性”。